REAKSI PASAR DISEKITAR TANGGAL PENGUMUMAN SUSPEND BURSA EFEK INDONESIA

Penelitin ini bertujuan Untuk mengetahui apakah ada reaksi dan apakah
apakah terdapat perbedaan reaksi pasar disekitar tanggal pengumuman suspensi yang
diukur dengan Abnormal Returns dan trading volume activity (TVA).
Populasi dalam penelitian ini adalah semua perusahaan yang terdaftar di
Bursa Efek Indonesia (BEI) selama tahun 20ll-2015. Data mengenai perusahaan
diperoleh dari daftar perusahaan yang telah dipublikasikan melalui website
www.idx.co.id. Teknik pengambilan sampel menggunakan purposive sampling,
dengan menggunakan kriteria tersebut maka diperoleh sampel saham Bursa Efek
Indonesia (BEI) sebanyak 54 perusahaan (emiten) Pengujian hipotesis dalam
penelitian ini menggunakan uji t test.
Penelitian ini menemukan tidak ada reaksi disekitar tanggal pengumuman
suspend dan tidak ada reaksi disekitar tanggal pengumuman suspend yang diukur
dengan Abnormal Returns. selanjutnya ada reaksi disekitar tanggal pengumuman
suspend dan tidak ada perbedaan reaksi yang signifikan dari trading volume activity
periode sebelum dan sesudah tanggat pengumuman suspend.
Kata Kunci : Suspend, Abnormal Returns, trading volume activity, Hipotesis Pasar
Efisiensi